تحلیل سهام Lumentum Holdings Inc. (LITE) به فارسی
خلاصه‌ی تحلیل Lumentum Holdings Inc. (LITE)
Lumentum Holdings Inc. (LITE) از شرکت‌های بخش مخابرات در بورس آمریکاست و ارزش بازارش حدود ۵۷٫۳ میلیارد دلار است. در آخرین سال مالی (۲۰۲۶) درآمدش ۳٫۰ میلیارد دلار و سود خالصش −۶٫۹ میلیارد دلار بوده که یعنی حاشیه سود خالص −۲۳۰٪.
امتیاز کلی Lumentum Holdings Inc. (LITE) در تحلیل ما ۲٫۰ از ۵ است (ضعیف). قوی‌ترین بخشش «آینده» با ۴ از ۵ و ضعیف‌ترین بخشش «ارزش» با ۰ از ۵ است.
مهم‌ترین اعداد: P/FCF حدود ۱۶۰٫۹، رشد سالانه‌ی درآمد ۵ ساله ۱۲٪، میانگین ROIC ۵ ساله −۱٪. بر اساس DCF با فرض‌های متوسط، ارزش ذاتی تقریباً ۶۰٪ پایین‌تر از قیمت فعلی است.
Lumentum Holdings Inc. (LITE) چه کار می‌کند؟
لومنتوم سازندهی قطعات و ماژولهای نوری و لیزر است؛ قطعاتی که داده را با نور در دیتاسنترها و شبکههای مخابراتی منتقل میکنند.
خوشه‌های GPU هوش مصنوعی به اتصالات نوری بسیار سریع نیاز دارند که مس دیگر جواب نمی‌دهد.
ابرها، سازندگان ترنسیورهای نوری، سازندگان تجهیزات مخابراتی و صنایع.
فناوری لیزرهای پیشرفته که تعداد کمی شرکت در دنیا توان تولیدش را دارند.
از کجا پول درمی‌آورد
قطعات (Components)بخش بزرگ
لیزرهای EML و قطعات نوری برای دیتاسنترسیستمهاسهم بزرگ
ماژولهای ترنسیور و سوئیچ نوریرقبای اصلی
ریسک‌های اصلی کسب‌وکار
- نوسان شدید سفارش‌ها
- رقابت چینی
- ارزش‌گذاری بالا بعد از رشد سریع
✅ نقاط قوت
- رشد درآمد سال آخر بالای ۱۰٪
- رشد سالانه‌ی درآمد ۳ ساله بالای ۱۰٪
- رشد سالانه‌ی جریان نقد آزاد ۳ ساله بالای ۱۰٪
- سرمایه‌گذاری قوی در R&D یا رشد بالای ۲۰٪
- رشد سالانه‌ی درآمد ۵ ساله بالای ۸٪
- نقد بیشتر از بدهی یا بدهی کم نسبت به حقوق صاحبان سهام
- جریان نقد آزاد مثبت
- پوشش بهره بالای ۵ برابر
⚠️ نقاط ضعف
- P/E کمتر از ۲۵
- P/E کمتر از میانه‌ی صنعت
- P/FCF کمتر از ۲۰
- قیمت پایین‌تر از ارزش ذاتی (DCF با فرض متوسط)
- PEG کمتر از ۱٫۵
- حاشیه سود در حال بهبود
- رشد سالانه‌ی EPS ۵ ساله بالای ۱۰٪
- میانگین ROIC ۵ ساله بالای ۱۲٪
نسبت‌های کلیدی
صورت‌های مالی خلاصه (میلیارد دلار)
| سال مالی | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| درآمد | 1.7 | 1.7 | 1.8 | 1.4 | 1.6 | 3.0 |
| سود خالص | 0.4 | 0.2 | -0.1 | -0.5 | 0.0 | -6.9 |
| جریان نقد آزاد | 0.7 | 0.4 | 0.1 | -0.1 | -0.1 | 0.3 |
| حاشیه سود خالص | 23% | 12% | -7% | -40% | 2% | -230% |
| ROIC | 12% | 6% | -2% | -10% | -4% | 7% |
سؤال‌های رایج درباره‌ی سهم Lumentum Holdings Inc. (LITE)
شرکت Lumentum Holdings Inc. (LITE) چه کاری انجام میدهد؟
لومنتوم سازندهی قطعات و ماژولهای نوری و لیزر است؛ قطعاتی که داده را با نور در دیتاسنترها و شبکههای مخابراتی منتقل میکنند.
آیا سهم Lumentum Holdings Inc. (LITE) ارزان است؟
شرکت در سال آخر سود مثبت نداشته و P/E معنادار نیست و بر اساس DCF با فرض‌های متوسط، ارزش ذاتی حدود 60٪ پایین‌تر از قیمت فعلی است. امتیاز «ارزش» این سهم 0 از ۵ است.
وضعیت سلامت مالی Lumentum Holdings Inc. (LITE) چطور است؟
امتیاز سلامت مالی 4 از ۵ است؛ این امتیاز بدهی، نقدینگی، پوشش بهره و جریان نقد آزاد را می‌سنجد.
آیا Lumentum Holdings Inc. (LITE) سود نقدی میدهد؟
در آخرین سال مالی سود نقدی پرداخت نکرده است.
سهم‌های هم‌صنعت
این اعداد را خودت بخوان و تحلیل کن
P/E، جریان نقد آزاد، ROIC و ارزش‌گذاری DCF را با مثال‌های واقعی در کتاب «از اولین سهم تا انتخاب حرفه‌ای‌ها» یاد بگیر.
آخرین به‌روزرسانی داده‌ها: 2026-11-13 · داده‌ها: SEC EDGAR · قیمت: با حدود ۱۵ تا ۳۰ دقیقه تأخیر در ساعات بازار. این صفحه آموزشی است و توصیه‌ی خرید یا فروش نیست.