تحلیل سهام Fedex Corp. (FDX) به فارسی فدکس
خلاصه‌ی تحلیل Fedex Corp. (FDX)
فدکس (FDX) از شرکتهای بخش کالاهای مصرفی غیرضروری در بورس آمریکاست و ارزش بازارش حدود ۷۵٫۶ میلیارد دلار است. در آخرین سال مالی (۲۰۲۶) درآمدش ۹۴٫۷ میلیارد دلار و سود خالصش ۴٫۴ میلیارد دلار بوده که یعنی حاشیه سود خالص ۵٪.
امتیاز کلی فدکس (FDX) در تحلیل ما ۲٫۴ از ۵ است (ضعیف). قوی‌ترین بخشش «بازگشت سرمایه» با ۵ از ۵ و ضعیف‌ترین بخشش «آینده» با ۱ از ۵ است.
مهم‌ترین اعداد: P/E حدود ۱۷٫۴، P/FCF حدود ۱۴٫۸، رشد سالانه‌ی درآمد ۵ ساله ۲٪، میانگین ROIC ۵ ساله ۶٪. بر اساس DCF با فرض‌های متوسط، ارزش ذاتی تقریباً ۳۱٪ پایین‌تر از قیمت فعلی است.
Fedex Corp. (FDX) چه کار میکند؟
فدکس یکی از بزرگترین شرکتهای تحویل بسته و حمل هوایی دنیاست با بزرگترین ناوگان هواپیمای باری جهان؛ بخش حمل بار کامیونی (Freight) را جدا میکند.
کسب‌وکارها بسته‌ها و محموله‌های فوری را باید سریع در داخل کشور و بین کشورها برسانند.
شرکت‌ها، فروشگاه‌های آنلاین، بیمارستان‌ها و افراد در بیش از ۲۰۰ کشور.
شبکه‌ی هوایی جهانی که ساخت مشابهش دهه‌ها طول می‌کشد.
از کجا پول درمی‌آورد
Federal Expressحدود ۷۵٪
تحویل هوایی و زمینی بستهFedEx Freightحدود ۱۰٪
حمل بار کامیونی LTL (در حال جداسازی)سایرباقی‌مانده
خدمات لجستیکرقبای اصلی
ریسک‌های اصلی کسب‌وکار
- کند شدن تجارت جهانی و تعرفه‌ها
- هزینه‌ی سوخت
- از دست دادن قرارداد پست آمریکا
✅ نقاط قوت
- P/E کمتر از ۲۵
- P/E کمتر از میانه‌ی صنعت
- P/FCF کمتر از ۲۰
- رشد سالانه‌ی جریان نقد آزاد ۳ ساله بالای ۱۰٪
- ۵ سال پیاپی سودده
- جریان نقد آزاد مثبت
- پوشش بهره بالای ۵ برابر
- سود نقدی پرداخت می‌کنه
⚠️ نقاط ضعف
- قیمت پایین‌تر از ارزش ذاتی (DCF با فرض متوسط)
- PEG کمتر از ۱٫۵
- رشد درآمد سال آخر بالای ۱۰٪
- رشد سالانه‌ی درآمد ۳ ساله بالای ۱۰٪
- حاشیه سود در حال بهبود
- سرمایه‌گذاری قوی در R&D یا رشد بالای ۲۰٪
- رشد سالانه‌ی EPS ۵ ساله بالای ۱۰٪
- رشد سالانه‌ی درآمد ۵ ساله بالای ۸٪
نسبت‌های کلیدی
صورت‌های مالی خلاصه (میلیارد دلار)
| سال مالی | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| درآمد | 84.0 | 93.5 | 90.2 | 87.7 | 87.9 | 94.7 |
| سود خالص | 5.2 | 3.8 | 4.0 | 4.3 | 4.1 | 4.4 |
| جریان نقد آزاد | 4.3 | 3.1 | 2.7 | 3.1 | 3.0 | 5.1 |
| حاشیه سود خالص | 6% | 4% | 4% | 5% | 5% | 5% |
| ROIC | 8% | 8% | 6% | 6% | 6% | 6% |
سؤال‌های رایج درباره‌ی سهم Fedex Corp. (FDX)
شرکت Fedex Corp. (FDX) چه کاری انجام میدهد؟
فدکس یکی از بزرگترین شرکتهای تحویل بسته و حمل هوایی دنیاست با بزرگترین ناوگان هواپیمای باری جهان؛ بخش حمل بار کامیونی (Freight) را جدا میکند.
آیا سهم Fedex Corp. (FDX) ارزان است؟
نسبت P/E فعلی حدود 17.4 است و بر اساس DCF با فرض‌های متوسط، ارزش ذاتی حدود 31٪ پایین‌تر از قیمت فعلی است. امتیاز «ارزش» این سهم 3 از ۵ است.
وضعیت سلامت مالی Fedex Corp. (FDX) چطور است؟
امتیاز سلامت مالی 2 از ۵ است؛ این امتیاز بدهی، نقدینگی، پوشش بهره و جریان نقد آزاد را می‌سنجد.
آیا Fedex Corp. (FDX) سود نقدی میدهد؟
بله؛ بازده سود نقدی فعلی حدود 1.51٪ است.
سهم‌های هم‌صنعت
این اعداد را خودت بخوان و تحلیل کن
P/E، جریان نقد آزاد، ROIC و ارزش‌گذاری DCF را با مثال‌های واقعی در کتاب «از اولین سهم تا انتخاب حرفه‌ای‌ها» یاد بگیر.
آخرین به‌روزرسانی داده‌ها: 2026-11-14 · داده‌ها: SEC EDGAR · قیمت: با حدود ۱۵ تا ۳۰ دقیقه تأخیر در ساعات بازار. این صفحه آموزشی است و توصیه‌ی خرید یا فروش نیست.